Куликов А.А. Форекс для начинающих

Мы уже познакомились с такими понятиями, как силовые уровни, тенденции и тренды. Кроме того, мы рассмотрели «следы», оставляемые различными тенденциями на графиках, - фигуры технического анализа. Понятно, что одной из основных задач технического анализа является ответ на вопрос: сохранится текущая тенденция или нет?

Для ответа на данный вопрос обычно привлекают математические методы (методы теории вероятностей и математической статистики). А именно рассчитывают некоторые функции, построенные на значениях цены, объемов, etc., анализ которых и дает ответ (в той или иной степени) на поставленный вопрос. Указанные функции получили название технические индикаторы. Индикаторы можно разделить на две большие группы:

— индикаторы тенденций (подтверждают тенденции);
— осцилляторы (подсказывают развороты трендов).

Данный раздел будет полностью посвящен знакомству с индикаторами технического анализа. Однако отметим, что на сегодняшний день существует огромное количество технических индикаторов, которые по понятным причинам не вошли в данное издание. Тем не менее в приложениях вы сможете найти описание наиболее часто используемых на практике индикаторов и осцилляторов. В то же время в этом разделе мы рассмотрим только некоторые из них в качестве примеров.

Основными индикаторами рынка по праву считаются «скользящие средние» (аналог мат. ожидания).

Moving Average — скользящие средние. Скользящие средние являются широко распространенным инструментом технического анализа, который сглаживает колебания изучаемого ценового графика путем усреднения по некоторому историческому периоду (можно сказать, что это «мат. ожидание в обобщенном смысле»). Основное предназначение заключается в выявлении трендов. Существенным недостатком скользящих средних является запаздывание усредненных значений по отношению к изучаемой величине. Помимо прочего, стоит заметить, что скользящие средние различаются методом усреднения (см. далее).

— Simple Moving Average — простые скользящие средние. Это не что иное, как среднее арифметическое цен закрытия (открытия, etc.) за определенное число «единичных» периодов (час, сутки, неделя, etc.). Если р — цена закрытия (открытия, etc.), то

Данное скользящее среднее используется чаще всего, однако это не совсем оправданно (см. далее). Кроме того, как видно из рисунка, обычно совместно используют две и более скользящих средних, например МА13и МА5. При этом точка их пересечения является сигналом смены тенденции. Достоинство использования скользящих средних состоит в том, что с их помощью достаточно просто определить направление тренда (тенденция определяется тангенсом угла наклона касательной к скользящему среднему). Помимо прочего, на практике их часто используют в качестве поддержки и (или) сопротивления. Однако существует и существенный недостаток — это запаздывание сигнала.

— Weighted Moving Average — взвешенные скользящие средние. Это практически те же скользящие средние, только с одним лишь отличием: каждое слагаемое входит со своим персональным весом (таким образом, можно задать наиболее влиятельные компоненты), а результат получается делением на сумму весов. Например:

Особо отметим, что при подобном определении можно произвольно регулировать вклад того или иного элемента в значение взвешенного скользящего среднего.

— Exponential Moving Average — экспоненциальные скользящие средние. В этом случае среднее можно построить по рекуррентной формуле:

Как видно из рекуррентной формулы, наибольший вклад составляет последнее значение цены. Здесь используется предположение о том, что максимальное влияние на будущее оказывает текущий момент, а прошлое затухает «по экспоненте».

Далее

Вернуться к оглавлению